公告日期：2017-06-20

民生证券股份有限公司、浙江花园生物高科股份有限公司关于浙江花园生物高科股份有限公司非公开发行股票申请文件反馈意见的回复（修订稿）中国证券监督管理委员会：民生证券股份有限公司（以下称“民生证券”、“保荐机构”）作为浙江花园生物高科股份有限公司（以下称“花园生物”、“公司”、“申请人”、“发行人”）2016年度创业板非公开发行股票的保荐机构，于2016年10月9日取得贵会第162253号《中国证监会行政许可项目审查反馈意见通知书》后，会同花园生物及其他中介机构针对贵会反馈意见进行了认真落实。根据调整后的发行方案，公司及相关中介机构对上述反馈意见回复及相关材料进行了补充和修订，现回复如下，请予以审核。本回复说明中使用的术语、名称、缩略语，除特别说明外，与其在《2016年度非公开发行A股股票预案（修订稿）》、《发行保荐工作报告》中的含义相同。第一部分 重点问题1、2016年上半年，前次募集资金投资项目饲料级25-羟基维生素D3项目由于停产效益为0。请会计师结合首发招股书披露的募集资金披露情况（超募资金投资项目或收购项目，其预计效益需摘自首次披露的相关信息公告、项目可行性报告等），说明实际效益相关数据的测算口径和方法，对比说明前次募集资金使用情况鉴证报告的编制是否符合《关于前次募集资金使用情况报告的规定》的相关规定。请保荐机构对比说明公司本次证券发行是否符合《创业板上市公司证券发行管理暂行办法》第十一条第（一）项有关“前次募集资金基本使用完毕，且使用进度和效果与披露情况基本一致”的规定。请保荐机构量化分析说明未达到预计效益的原因，并结合公司上市前后的盈利能力情况，分析说明募集资金对发行人净利润的影响。回复：一、请会计师结合首发招股书披露的募集资金披露情况（超募资金投资项目或收购项目，其预计效益需摘自首次披露的相关信息公告、项目可行性报告等），说明实际效益相关数据的测算口径和方法，对比说明前次募集资金使用情况鉴证报告的编制是否符合《关于前次募集资金使用情况报告的规定》的相关规定。会计师的说明如下：（一）首发募集资金投资项目的披露情况发行人在《首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书》中披露的募集资金总额为29,221.40万元，实际募集资金净额为12,992.90万元，发行人首发不存在超募资金。实际首发募集资金投资项目包括“羊毛脂综合利用项目”（投资金额4,200.00 万元）和“年产100吨饲料级25-羟基维生素D3项目”（投资金额 8,792.90万元）。发行人《首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书》针对“羊毛脂综合利用项目”、“年产100吨饲料级25-羟基维生素D3项目”的效益披露如下：1、羊毛脂综合利用项目建设期为12个月，包括原有车间内设备的拆除、新设备及材料的订购、安装、调试以及试生产。本项目计算期11年，其中建设期1年。投产后的第一年达到设计生产能力的70%，第二年达到设计生产能力的100%。项目达产后年产NF级胆固醇200吨、化妆品级羊毛醇750吨、羊毛酸900吨、各类羊毛酸异丙酯684吨。本项目的投资利润率为39.57%，税前财务内部收益率为42.70%，税后财务内部收益率为34.02%，税前投资回收期为3.60年（含建设期1年），税后投资回收期为4.10年（含建设期1年）。项目以生产利用率表示的盈亏平衡点为产能利用率（产能利用率＝实际产量/设计产能）的48.25%，即本项目只要达到设计能力的48.25%即可保本。2、年产100吨饲料级25-羟基维生素D3项目建设期为18个月，包括项目筹备和建设阶段，筹备阶段包括项目立项、初步设计、监理和设计招标、施工图设计、施工招标等工作；建设阶段包括主体工程建设及附属工程和设备的安装调试。本项目计算期11.5年，其中建设期1.5年。投产后的第一年达到设计生产能力的50%，第二年达到设计生产能力的70%，第三年达到设计生产能力的100%。项目达产后将年产100 吨25-羟基维生素D3，投资利润率为49.45%，税前财务内部收益率为41.13%，税后财务内部收益率为33.71%，税前投资回收期为4.14年（含建设期1.5年），税后投资回收期为4.55年（含建设期1.5年）。项目以生产利用率表示的盈亏平衡点为产能利用率（产能利用率＝实际产量/设计产能）的43.15%，即本项目只要达到设计能力的43.15%即可保本。（二）实际效益相关数据的测算口径和方法发……[点击查看原文][查看历史公告]

提示：本网不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。

声明：如本站内容不慎侵犯了您的权益，请联系邮箱：wangshiyuan@epins.cn 我们将迅速删除。