资料分享：研究员参加上市公司中科创达面对面交流纪要笔记朱易观市09-03 08:56 财经领域创作者关注中科创达前面都说过，中科创达就是太贵了，70出头是比较合理的估值；手机、汽车、iot形成好的业务矩阵，手机厂商强调对全站技术能力，东南亚做拓展绕不开创达，因为有连接资源，手机从规模、技术深度、服务广度有竞争优势。上半年手机增速20%+增长，回到高增长。汽车这边在客户、产品成熟度、芯片车厂等生态构件是领先的，国内没有竞争对手，海外一两家，主要是创达在吃他们的份额，产品形态上没差异，可能流畅性稳定性等有差异，对公司没有威胁，上半年64%增长，前端后端都增速高。IOT是软硬一体业务模式，领先的操作系统承载到硬件模组去，覆盖很多场景，物联网能触达的所有连接和计算领域都能切入，下游6-700家行业客户，三星微软(202.660,-5.41%)索尼(76.010,-2.12%)LG都有，大中小型公司都有，上半年90%+增速，扫地机器人爆款产品出现，带动模组出货，glass和可穿戴都在增长，物联网卡位优势。1. 汽车：项目平台开发，和IP授权，两种模式。更新收取OTA服务费用。2. 车厂选芯片，看重的是OS能力。3. 10-15美金单车。4. 汽车客户拓展已经结束了，现在体量已经较大了，平台项目增加，包括单车价值量的增加推动。5. 股权激励目标设定很低，就是为了给管理层送钱。6. 国内安卓渗透率30%，趋势会以平台为主。渗透率越高，平台占有率越高。公司的软件平台比华为更底层，比如鸿蒙操作系统本身的开发和部分底层的技术和虚拟机等都有参与。车厂没有必要做这件事。7. 高端车主要趋势是一芯多屏，很多工作要做。8. 海外客户，北美GM、福特，日本丰田，欧洲BBA逐渐在走平台趋势，成为增长的一个驱动。9.移远通信的产品跟公司的是互补的，公司主要做计算，附带一些计算，移远通信主要是通信10. 5G和AI是未来的趋势，比如人机交互、AR等，车的智能化程度会明显提升，另外包括云端的开发和更新，第三方应用会逐渐打通。11. 域控制器还没有真正成为主流，每家车厂已经开始改变架构了，粗略预测有3-5倍空间。12. rightware收购后给他们介绍客户，UI产品确实好，中高端和豪车液晶仪表做的漂亮的都是rightware做的，开发工具收license，把UI做成了生态。13. 手机未来两年三年5G平台带来的增长才开始，下半年会更好，啥时候看到7-00元5G手机才能说快速增长时期过去了14. 车厂用鸿蒙，是好事，目前是技术上唯一的合作伙伴，但是应用目前还没上车。更多还是合作，他们的竞争对手主要是tier1和车厂，做的事情太多了

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