根据东方财富Choice数据统计，今日有8只个股被机构评级为买入并且给出目标涨幅40%以上，2只股有75%以上的上涨空间。其中南京新百(600682)、彩虹精化(002256)和得润电子(002055)目标涨幅最大，预计上涨84.10%、77.16%、59.01%。

机构推荐汇总表：

数据来源：东财财富Choice金融终端-股票-盈利预测

部分机构观点摘要：

南京新百(600682)公司深度报告：强势拓展医疗养老，资源雄厚空间广阔

海通证券   汪立亭,余文心

      背靠三胞集团雄厚资源，大健康+商业双向发展。公司于2016 年1 月公告两项定增方案，将发行股份和募集配套资金收购CO 集团、齐鲁干细胞、安康通和Natali 股权，所有交易完成后将对上述公司全资控股，强势进军医疗和养老领域。公司并购前后控股股东均为三胞集团，旗下医疗、养老和商业等资源丰富，未来将与公司形成业务协同；参照Natali 和安康通的注入模式，以及南京新百作为集团大健康平台的定位，不排除进一步将优质资源注入的可能。

      世界脐血库龙头，渠道、客户、技术等优势推动渗透率持续提升。并购完成后，公司将成为全球最大的脐带血库企业，拥有北京、广东、浙江、山东四大脐带血库，脐带血存储份数近70 万份，兼具牌照稀缺性和规模优势。目前国内脐带血存储渗透率较低，公司借助广泛的医院渠道网络、所覆盖地区较强的支付能力、技术设备优势以及认可度的提升，脐带血存储渗透率未来将持续提升。依托脐血库业务资源，横向拓展其他细胞存储，纵向拓展检测和治疗，空间巨大。存储业务方面，公司未来可拓展间充质干细胞、胎盘干细胞等其他类型细胞的存储以及向其他区域拓展，参照中源协和的情况，或可贡献30%以上空间。检测和治疗方面，基因测序市场广阔，CO 集团回归A 股消除外资企业限制，释放检测、治疗方面拓展潜力，或从中介业务逐渐切入检测和治疗。庞大的脐血库样本结合基因检测，未来将形成基因大数据库，奠定精准医疗的基础。

      中国养老需求巨大，安康通轻资产平台化快速扩张。中国老年人口快速增长，消费能力日渐提升。我国养老设施供给不足、居民支付能力较低造成养老服务的结构性的供需失衡，结合国家政策规划的“9037”方针，居家养老将是主要模式。公司养老板块布局的安康通和Natali 均聚焦居家养老，契合发展趋势。安康通以老人易于操作的电话呼叫为界面，大数据支持和专业团队资源为优势，提供全方位的居家养老服务。安康通本身作为平台，并不直接提供具体服务，而是对接用户和服务商，具备显着的入口价值。

      Natali 聚焦远程医疗和高端养老，经验成熟，拓展中国市场潜力大。Natali 是以色列领先的养老服务公司，业务涵盖远程医疗照护、紧急按钮、社区健康服务和居家养老四大方面。其中，心脏远程全天候监控作为核心业务，高端居家养老将是未来增长点。Natali 将拓展中国市场，依托成熟的经验，开展社区健康管理、员工健康福利和机构增值服务等业务。

      盈利预测和估值。（1）商业和房地产：国内物业、HoF 百货和房地产河西项目合计估值215.5 亿元；（2）医疗业务：脐血库业务合计估值470.4 亿元；（3）养老业务：安康通和三胞国际合计估值152 亿元。公司1 年内目标估值为837.9亿元，相对于增发完成后市值454 亿元（以20160222 收盘价30.25 元计算），仍有85%的空间。以增发后的15.01 亿股本计算，目标价为55.82 元。

      风险因素。并购整合进度不达预期；并购标的业绩不达承诺；安康通和Natali中国业务开展慢于预期；养老需求低于预期；出生人口数下降；消费不景气。

彩虹精化(002256)：外延并购，争做光伏电站运营龙头

海通证券   周旭辉,徐柏乔,杨帅

      事件。2 月23 日，彩虹精化发布关于全资子公司深圳市永晟新能源有限公司拟以不超过人民币1.64 亿元的价格收购宁夏揭阳中源电力有限公司100%股权的公告，对此我们点评如下：

      标的资产优质，性价比高。收购标的资产主要是石嘴山市惠农区20MW 光伏发电项目，收购价格对应单瓦成本约8 元/W，相对较低。项目标的位于宁夏石嘴山市，光照条件良好，15 年综合发电利用小时数达1540 小时，上网电价锁定0.9元/kwh，基本无弃光现象。同时资产出售方承诺项目为期3 年的发电效率及上网结算电量，综合而言收购资产性价比较高，根据光伏电站收益模型测算在70%的杠杆比例下，单瓦利润可达0.42 元左右，每年可贡献840 万以上的净利润，无杠杆情况下年度净利润可达1600 万左右。

      三年1Gw 的目标装机大概率超额完成。公司自2014 年进军光伏行业，即制定了未来三年实现装机容量1GW 的目标。根据公司非公开发行股票预案，截止目前，公司已公告光伏电站并网、在建、拟收购项目合计446.27MV，其中已并网项目装机容量40.20MV；在建项目205MW；已办理相关备案手续项目146MW；已并网、拟收购项目55.07MV。1Gw 的装机目标大概率超额完成，可形成4-5 亿的稳定收益，同时具备丰富的衍生业务，如碳资产交易等，可获得超额收益。

      积极创新融资模式，打造能源互联网+金融平台。除通过银行一般授信外，公司积极开展项目融资、股权融资、融资租赁、并购基金、发行企业债、定向增发、众筹融资、资产证券化等，进一步降低融资成本，借力资本市场做大做强。同时借助现代数字通信、互联网、移动通信及物联网技术，通过云计算、大数据将新能源电站与互联网有机融为一体，致力打造出一个全新的能源生产和消费、投资和融资生态系统，实现绿色低碳生态的互联网金融平台。

      涉足电动车及充电运营领域，优化新能源产业布局。公司全资子公司深圳永晟拟收购国电能投资持有的深圳充电易科技20%股权，成功涉足充电运营领域，同时与比亚迪、五洲龙等新能源整车厂商合作运营租赁业务，开辟了新的业务增长点，同时，此举对公司在光伏发电领域下游产业的战略布局亦起到支撑作用，进一步优化了新能源产业布局。

      目前股价较大股东增持价相近。2016 年1 月21 日，公司实际控制人完成增持，增持均价16.54 元/股，接近目前股价水平，增持金额1655 万，股价具有安全边际。

      盈利预测与评级。公司传统业务稳定发展，未来重心向光伏电站运营侧重，预计该业务将于2016 年开始贡献业绩弹性，公司成功涉足电动车充电和租赁运营领域，进一步优化了新能源产业布局，将着力打造以光伏电站运营为中心，电动汽车及充电设备、微网园区为三大支柱的能源互联网生态型龙头企业。16 光伏电站集中投产，业绩大幅提升，我们预计公司2015-2017 年EPS 分别为0.17 元、0.76元、1.07 元，按照2016 年40 倍PE，对应目标价30.40 元，维持“买入”评级。

      风险提示。（1）光伏项目建设及并网进度不达预期；（2）资金短缺。

得润电子(002055)：新能源获得重大突破，业绩基础夯实

海通证券   邓学

      控股子公司Meta获客户认可，成为PSA新能源汽车车载充电机的独家供应商，生命周期产销量可达80万套。公司22日晚间公告，其控股子公司Meta已被标致雪铁龙集团（PSA）指定为其新一代纯电动及混合动力车型平台“车载充电机”（OBC）项目全球供应商。标致雪铁龙集团是欧洲第二大汽车制造商，下属标致、雪铁龙两大品牌，并在中国设有两家合资整车厂（东风标志雪铁龙DPCA、长安标致雪铁龙CAPSA）；2015年标致雪铁龙集团全球汽车销售量达297万台，其中在华销售70.8万台，实力雄厚。此次车载充电机，已确定为定点独家供应，涉及PSA未来的全部新能源车型（纯电动+混动），据PSA预测，生命周期产销量超过80万台。

      OBC是新能源汽车核心部件，Meta产品竞争力显着。车载充电机是新能源汽车核心零部件，决定了充电效率、电池安全和寿命。与同类产品相比，Meta产品充电效率超过95%、占用空间小、重量轻，且全球首款内置DC/DC（直流变直流）转换功能，可同步实现行驶中向常规电路系统供电，技术先进，竞争力强。受益2020年全球新能源车目标600万辆，未来市场空间广阔。

      新兴业务发展迅速，车联网产业化快速落地。中国汽车保有量爆发扩张，互联网车险、二手车、后市场、共享汽车等，都将以车联网为智能载体，未来装配率将快速提升。公司与太保合作已落地，从“故事”走向“产业”，打开未来保险后装广泛合作契机；太保车险客户超1500万，我们预计公司装车量15-18年可达25万、200万、500万、1000万，成为最终移动互联“入口”，服务利润潜力大，市值将同步上涨扩张。同时，公司已与凹凸租车战略合作，并签订20万车联网盒子订单。凹凸租车为P2P租车龙头，公司抢占未来共享汽车重要模式的广阔市场，有望建成未来租车、试驾甚至新车销售平台。

      盈利预测与投资建议。国际视野，心向长远，内生外延，花开数朵。公司车联网领域深度合作太保、凹凸租车等，装车量上升预计形成巨型移动互联优势入口，孕育车联网龙头，兑现投资逻辑。同时，电动车充电模块进入国际车厂前装产业链，技术路线，空间广阔；兼具VR柔性屏幕、Type-C等新兴优势产品；受益主营业务花开数朵，夯实业绩基础，预计2015-2017年EPS为0.29、0.49、0.77元，对应2016年2月22日收盘价PE分别为99、58、37倍。公司定增价33.06元，对比2月22日收盘价28.66元仍存安全边际；目标价为45元，对应2016年PE为91倍，维持买入评级。

      风险提示。车联网、充电模块等业务推进低于预期。

数据实证机构荐股到底准不准？

查看更多更全股票信息请下载东方财富Choice金融终端

点击‘机构荐股’或关注 'Choice数据官方账号' 可查看机构历史荐股情况

声明：如本站内容不慎侵犯了您的权益，请联系邮箱：wangshiyuan@epins.cn 我们将迅速删除。