在投资之前，我们需要对交易所交易基金进行简单的估值分析，一般分析跟踪板块的相对估值 对于不同风格的指数，市盈率的波动幅度是不同的。例如，追踪中小创业板指数的ETF估值相对较高，而追踪加权板块指数的ETF估值相对较低。与历史数据相比，高于平均值的ETF被高估，而低于平均值的ETF基本上被低估
可以在分析相对估价后开始购买。一般来说，购买交易所买卖基金主要是为了获得做得更多的利润，即在未来以更高的价格出售 主要有以下几种不使用太多大脑的方法:
一种是定投策略 我们散户投资者可以通过固定购买实现盲目投资，这有点像强制储蓄。 例如，一个人的工资的一部分每月被取出并存入交易所交易基金，当估值较低时买入，当估值较高时卖出。它是不间断的，这相当于存款。在如此长的一段时间里，回报率很高，手续费远低于固定投资基金。 当然，买入时的估值越低越好哦！这个是一定要注意的，重要的事情说三遍！
2是抓热点策略 这种策略需要一点思考，毕竟，我们必须首先判断最新的热点，尤其是当“82”现象发生时。然而，最好的办法是以不同的比例购买不同的ETF，这不仅可以抓住当前的热点，还可以规划未来的热点。 例如，300ETF和500ETF分别对应大盘股和中盘股。 我们可以分离基金来购买这两种ETF，这样我们就可以抓住所有的热点。我们的朋友认为这很棒吗？
当然，如果你认为你的大脑不够燃烧，那就玩升级吧！
ETF套利
事件套利
事件一般指个股的突发利好消息和盈利空消息，尤其是在个股停牌期间 例如，在指数成份股因公告、股改、增发等事项停牌期间，此时的ETF价格并未反映成份股恢复交易后的实际ETF价格。 如果持有的成份股恢复交易，他们将获得额外的利润空，那么他们可以购买一篮子股票并在净值基础上购买，即在购买ETF后以二级市场的市场价格出售ETF股票，以避免因持有的成份股下跌而造成的损失。
或者，由于利润极高，组件股票已经暂停，但无法购买。匆忙是相当痛苦的。我们可以在二级市场以当前价格购买交易所交易基金(ETF)股票，然后根据净值申请赎回，出售其他组件股票，保留只有可观利润的组件股票，等待飞机起飞。哈哈哈！很愉快吗？
ETF折溢价套利
折扣溢价套利主要基于一个价格定理的原理 听起来是不是很高端，也就是说，交易所买卖基金的价格和价值会回归。如果没有回报，就会有套利力量加入进来，让它回报。 事实上，我们也可以加入套利力量，特别是当我们发现套利机会时，我们必须去市场设置它们，而机会会在瞬间消失。
注意，燃烧大脑的干货来了，振作起来，干货开始:(1)贴现套利(也称为反向套利):当二级市场的ETF市值小于净值时，以市值买入ETF，然后以净值赎回ETF，获得一篮子股票，然后卖出一篮子股票。这有点像低买高卖。让我们看看。(2)溢价套利(Forward Arbitrage):当ETF二级市场的市场价格大于其净值时，在二级市场买入一篮子股票，根据其净值买入ETF股票，然后在二级市场卖出ETF，有点像低买高卖。你明白了吗？
需要注意的事项：ETF折扣和溢价套利机会通常转瞬即逝，所以赶快，否则别人会拿走它们。此外，套利门槛相对较高，资本需要超过100万英镑。还应考虑相关手续费、库存暂停和影响成本等因素。 总之，有许多事情要考虑。套利空必须包含套利成本才能获利。因此，这种贸易仍然有一定的困难，并且有可能逆转大米的侵蚀。 如果你想玩这个套利，金刚钻一定更好
期现套利
这里有人玩期货吗？玩期货的人必须注意这种方法。 术语“套利”是高等法院使用的另一个术语，但是小辫子会把它撕开，让每个人都能清楚地看到它的内裤。
套利的一般含义是什么？当股指期货合约被高估时，大人物可以卖出期货合约，购买相应的现货交易所交易基金，以寻求平均价格的回报 会涉及一些金融知识。股指期货将以到期日指数最后两个小时的指数点平均价格以现金结算。根据一价定理，股指期货最终会收敛到现货 当现货和期货之间的价差趋于正常时，套利利润可以通过同时关闭期货合约和卖出交易所交易基金来获得。这种策略被称为远期套利。
相反，当交割月份的期货合约被低估时，如果允许卖空ETF，投资者可以买入期货合约，卖空对应于空的ETF，并建立套利头寸 当现货和期货价格趋于正常时，他们将同时平仓获利。这是反向套利。
这听起来是不是有点令人费解，积极还是消极，不太容易理解？让我们来看一个具体的案例！前提是小学算术一定能哦！如果数学不及格，建议我们先补课、加减乘除！
让我们先谈谈远期套利 例如，2015年6月1日，中国证监会500期货指数为11025点，中国证监会500指数为10488点。中国证监会500期货指数比中国证监会500指数高出537点，相当于指数空的5%。这个空区间通常可以涵盖成本，是一个相对较好的套利机会。 我们需要购买合约价值约为220万元的看跌股指期货合约，同时购买同等金额的220万元中国证券500ETF(如广发500 510510) 6月1日CGB 500的价格为2.976元，假设收盘操作在6月16日基础接近收敛时进行(即收盘股指空股指期货合约，卖出CGB 500)，此时中国证券500期货价格为10839点，CGB 500为3.055元 不管利率等因素的影响，套利实际上带来了两部分收益，股指期货收盘收益率(11025-10839)/11025=1.69%，CGB 500收益率(3.055-2.976)/2.976=2.58%，总计4.28%
以下是需要注意的特殊事项。你必须记住，否则你会犯错误，弄巧成拙。一般来说，现货套利需要现货和期货的匹配。你不仅要选择与期货相对应的现货目标，还要考虑在同一个现货目标的交易所交易基金中跟踪误差最好的基金经理。如上所述，我们选择广发500
此外，由于证券借贷的供应量非常小，证券借贷交易所交易基金缺乏进行反向套利的能力。这一点必须明确提出 最后，由于ETF效率T+1和股指期货效率T+0，现货效率低于衍生期货，导致瞬时套利无法在同一天完成。
嗯，这里介绍了交易所买卖基金的运作，但话说回来，套利运作确实需要更高的资本。
